BienPrêter Financement facture Financé

Ce projet est clôturé. L'analyse ci-dessous reflète les informations disponibles au moment de la souscription et n'a pas été mise à jour.

Prestations informatiques - Helmes AS

Acceptable

score / 100

Rendement

12%/an

Durée

18 mois

Ticket min.

—

Montant levé

1.5 M€

Investir →

À propos

Financement de facture de 1 490 000 € pour la société portugaise Taking Choices (EURL, Matosinhos), dans le cadre d'un contrat de prestations informatiques conclu avec Helmes AS (Estonie, 101M€ de CA). L'opération couvre un besoin de trésorerie d'amorçage sur 18 mois, remboursable in fine au fur et à mesure des encaissements contractuels. Garanties : caution personnelle du dirigeant + délégation de paiement sur les flux Helmes AS.

Plateforme · 19.0/25

A1 · Statut réglementaire 8.0/8✓ max

Agrément agrément AMF AMF en cours de validité depuis 2023
Score maximal applicable

A2 · Track Record 5.0/6bon

Score ajusté grâce aux données live: défaut_score=6 (0.0% défaut), retard_score=6 (0.0% retard >90j)
Rendement réel vs annoncé N/C → 0
A2=(6×0.5+6×0.3+0×0.2)=4.8→5
Chiffres officiels utilisés conformément aux données live (delay_rate_pct=0.0%), mais controverse 2025-2026 sur masquage du risque réel via compensation sur fonds propres et refinancements notée en risks[]

A3 · Rigueur de sélection 2.0/4

Mention d'un processus de sélection sur le site mais taux de sélection non publié et processus non détaillé dans les données disponibles

A4 · Santé financière 2.0/4

Plateforme indépendante, agréée agrément AMF, opérationnelle
Incident opérationnel Q4 2025 (Lemonway) résolu
Bilans non publics ; controverse sur pratiques de compensation defaults
Pas de signal de défaillance actif, mais opacité financière et absence d'adossement institutionnel limitent le score

A5 · Protection investisseurs 2.0/3

agrément AMF agréée → délai réflexion 4j + plan de continuité garanti (1pt)
Lemonway identifié comme prestataire de paiement tiers, fonds ségrégués (1pt)
Pas de marché secondaire documenté (0pt)

Projet · 36.0/75 (41.0 brut, red flags −5)

B1 · Instrument & Structure 8.0/10bon

B1.1: 5/5 — Financement de facture, instrument direct droit agrément AMF

B1.2: 2/3 — Emprunt direct opérateur, droit portugais UE reconnu

B1.3: 1/2 — Délégation de paiement revendiquée, rang non inscrit formellement

B2 · Opérateur & Track record 5.0/15faible

B2.1: 2/4 — Jérôme Kraffe nommé, sans profil public vérifiable

B2.2: 1/5 — EURL créée 2022, activité gestion immobilière, aucun historique IT documenté

B2.3: 0/3 — Aucun historique sur Bienprêter ni autre plateforme

B2.4: 2/3 — Bilan N-1 sain (gearing 0.15), aucune procédure identifiée, données limitées

B3 · Garanties & Sûretés 7.0/15faible

B3.1: 6/9 — Délégation de paiement sur créance contractuelle Helmes AS + caution personnelle dirigeant non notariée

B3.2: 1/4 — Garant personne physique, patrimoine non évalué

B3.3: 0/2 — Aucun partenaire bancaire, projet <2M€, pas de RF2

B4 · Structure financière 8.0/15

B4.1: 4/5 — Débiteur privé Helmes AS, solide (101M€ CA, références Airbus/CERN), créance vérifiable

B4.2: 0/4 — Dépendance totale au financement participatif, apport propre non documenté

B4.3: 2/4 — Contrat ferme 2.4M€ vs 1.49M€ levé; couverture >1.6x structurellement

B4.4: 2/2 — CA 2.02M€, marge nette 10.5%, taux de couverture de la dette 41.1, trésorerie positive

B5 · Pré-commercialisation 8.0/10bon

Contrat signé avec Helmes AS (débiteur privé investment grade), bon de commande structuré avec jalons et conditions de règlement formalisées
Créance vérifiable sur débiteur solvable documenté

B6 · Permis & Maturité 5.0/5✓ max

Activité établie depuis 2022, contrat en cours d'exécution, documents légaux en ordre, structure légale EURL valide au Portugal (UE)

B7 · Marché & Localisation 0.0/3faible

Classe INVOICE: marché non pertinent pour localisation Pornic
Évaluation sur qualité débiteur: Helmes AS, débiteur privé IT estonien solide
Marché IT services stable mais pas de prime géographique applicable

⚠ Alertes détectées · −5 pts déduits

Concentration débiteur élevée −5 pts

Concentration débiteur à 100% sur Helmes AS (unique débiteur >80%) — classe INVOICE

Points forts

✓Débiteur Helmes AS solide: 101M€ CA, références Airbus, CERN, ESA

✓Bilan N-1 de Taking Choices sain: DSCR 41.1, gearing 0.15, marge nette 10.5%

✓Contrat global 2.41M€ supérieur au financement demandé de 1.49M€

✓Délégation de paiement sur flux contractuels Helmes AS comme sécurisation principale

✓Plateforme Bienprêter agréée PSFP AMF, fonds ségrégués via Lemonway

Risques identifiés

!Taking Choices créée en 2022, activité déclarée gestion immobilière mais contrat IT: inadéquation sectorielle préoccupante

!Aucun historique livré sur plateforme ni track record IT documenté pour l'opérateur

!Concentration 100% sur un seul débiteur estonien, sans garantie réelle inscrite ni banque partenaire

!Caution personnelle du dirigeant non notariée, patrimoine non évalué: protection limitée sur 1.49M€

!Controverse Bienprêter sur pratiques de compensation de défauts: statistiques officielles 0% pourraient masquer risque réel

⚠ Avertissement sur les risques

Investir en crowdfunding comporte un risque de perte partielle ou totale du capital, ainsi qu'un risque d'illiquidité. Selon le baromètre France FinTech / Forvis Mazars 2025, 25 à 30 % des projets accusent un retard de plus de 6 mois et 4 à 6 % entraînent une perte définitive. Ne placez jamais plus de 5 à 10 % de votre patrimoine en crowdfunding et diversifiez sur au moins 10 projets. CrowdPickr est un service d'information indépendant, non agréé en tant que conseiller en investissement. Les analyses présentées ne constituent pas un conseil en investissement personnalisé.